Các nhà phân tích nhận định Marvell Technology sẽ là đơn vị hưởng lợi đáng kể từ thỏa thuận hợp tác mở rộng giữa Amazon và Anthropic, đặc biệt trong lĩnh vực điện toán AI.
Thỏa thuận hợp tác chiến lược Amazon và Anthropic
Anthropic đã công bố kế hoạch chi hơn 100 tỷ USD cho các công nghệ của Amazon Web Services (AWS) trong thập kỷ tới. Nguồn vốn này nhằm mục đích vận hành và huấn luyện các mô hình ngôn ngữ lớn (LLM) Claude, với mục tiêu đảm bảo công suất lên tới 5 gigawatt mới.
Sự tăng cường năng lực này sẽ thúc đẩy nhu cầu đối với các chip Trainium chuyên dụng cho AI của Amazon, trong đó Marvell đóng vai trò là đối tác thiết kế ASIC quan trọng.
Vai trò của Marvell trong hệ sinh thái AI
Marvell là nhà cung cấp thiết bị phần cứng chủ chốt cho cơ sở hạ tầng đám mây của Amazon. Các vai trò và sản phẩm của họ bao gồm:
- Đối tác ASIC: Marvell là đối tác thiết kế ASIC lâu năm của AWS trong chương trình Trainium (Trainium 2) và đang trong quá trình nâng cấp cho Trainium 3 và dự kiến cho Trainium 4.
- Thiết bị kết nối: Ngoài chip AI, Marvell còn cung cấp các bộ chuyển mạch Ethernet, bộ xử lý tín hiệu quang và các đơn vị xử lý dữ liệu, vốn được kỳ vọng sẽ tăng trưởng mạnh mẽ nhờ cam kết của Anthropic.
Phản ứng của các nhà phân tích và triển vọng tăng trưởng
Các nhà phân tích tài chính đã phản ứng tích cực trước thông tin này. Cụ thể:
- RBC Capital Markets: Nâng mục tiêu giá của Marvell lên 170 USD (tăng từ 115 USD). Họ nhận định sự hợp tác AWS/Anthropic sẽ duy trì đà tăng trưởng hai con số mạnh mẽ cho Marvell cho đến năm tài chính 2028 và xa hơn, đặc biệt là tiềm năng của Trainium 4.
- JPMorgan: Đánh giá Marvell là đối tác thiết kế ASIC quan trọng trong chương trình Trainium.
Bên cạnh Marvell, nhà sản xuất phần cứng trung tâm dữ liệu Astera Labs cũng được hưởng lợi, với mục tiêu giá được RBC Capital Markets nâng lên 250 USD.
Cam kết đầu tư từ Anthropic và Amazon
- Anthropic tuyên bố hợp tác với Amazon để tiếp tục nghiên cứu AI và cung cấp Claude cho hơn 100.000 khách hàng trên AWS.
- Amazon đã đầu tư 5 tỷ USD vào Anthropic, với khoản đầu tư bổ sung 20 tỷ USD trong dài hạn.
