Giữa biến động thị trường, các nhà phân tích hàng đầu Phố Wall Street đã chỉ ra ba cổ phiếu được đánh giá tích cực cho các khoản đầu tư dài hạn, đặc biệt hưởng lợi từ sự bùng nổ của Trí tuệ Nhân tạo (AI).
Bối cảnh đầu tư và tiêu chí lựa chọn
Trong bối cảnh thị trường biến động do các sự kiện địa chính trị, việc xác định các cổ phiếu tiềm năng là thách thức. Các nhà đầu tư dài hạn thường tham khảo ý kiến từ các nhà phân tích uy tín trên Phố Wall để đưa ra quyết định sáng suốt cho danh mục đầu tư của mình.
Bài viết tổng hợp ba mã cổ phiếu được các chuyên gia hàng đầu đánh giá cao, dựa trên hiệu suất và phân tích chuyên sâu.
1. Lumentum Holdings (LITE): Hưởng lợi từ Trung tâm Dữ liệu AI
Lumentum Holdings (LITE) là công ty cung cấp công nghệ quang học và photonics, phục vụ các trung tâm dữ liệu AI và truyền thông thế hệ mới. Cổ phiếu LITE đã ghi nhận mức tăng trưởng ấn tượng trong năm qua nhờ nhu cầu quang học mạnh mẽ từ lĩnh vực AI.
- Nâng hạng mục tiêu giá: Nhà phân tích Samik Chatterjee của JPMorgan đã tái khẳng định xếp hạng Mua (Buy) và nâng mục tiêu giá của Lumentum lên 950 USD (từ 565 USD).
- Cơ sở tăng trưởng: Sự lạc quan này đến từ việc các sự kiện ngành đã làm rõ hơn nhu cầu tương lai, đặc biệt là các lĩnh vực như:
- Tăng trưởng mạnh mẽ của quang học trong mạng lưới mở rộng (scale-up networks).
- Các động lực tăng trưởng quan trọng từ công nghệ quang học đóng gói (CPO) và bộ chuyển mạch mạch quang (OCS).
- Dự báo: Chatterjee dự báo lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu (EPS) năm 2027 đạt 24 USD, và kỳ vọng năm 2028 vượt mốc 36 USD, nhờ vào sự tăng trưởng của mạng lưới mở rộng và các khách hàng OCS.
2. Broadcom (AVGO): Vị thế vững chắc trong Hạ tầng AI
Broadcom (AVGO) đang được hưởng lợi lớn từ nhu cầu sản phẩm của ngành AI. Công ty gần đây đã ký thỏa thuận đa năm với Meta Platforms để hỗ trợ cơ sở hạ tầng tính toán AI đang phát triển nhanh chóng của gã khổng lồ mạng xã hội này, bên cạnh các hợp tác mở rộng với Google và Anthropic.
- Đánh giá từ Benchmark: Nhà phân tích Cody Acree của Benchmark tái khẳng định xếp hạng Mua với mục tiêu giá 485 USD.
- Tăng trưởng doanh thu AI: Thỏa thuận với Meta giúp tăng niềm tin rằng AVGO có khả năng vượt mục tiêu doanh thu chip AI hơn 100 tỷ USD trong năm tài chính 2027.
- Lợi thế cạnh tranh: Sự hợp tác với Meta không chỉ giới hạn ở thiết kế ASIC thông thường mà còn bao gồm nhiều thế hệ thiết kế bộ tăng tốc AI, đóng gói tiên tiến và mạng lưới, giúp tăng giá trị nội dung trên mỗi lần triển khai và gây khó khăn cho việc chuyển đổi nhà cung cấp của Meta.
3. Dell Technologies (DELL): Hưởng lợi từ Chu kỳ Nâng cấp Máy chủ AI
Dell Technologies (DELL) cũng được hưởng lợi từ nhu cầu cơ sở hạ tầng AI, đặc biệt là nhu cầu về máy chủ. Nhà phân tích Vijay Rakesh của Mizuho đã nâng mục tiêu giá cổ phiếu DELL lên 215 USD (từ 180 USD) và tái khẳng định xếp hạng Mua.
- Lợi thế thị trường: Mặc dù thừa nhận Super Micro Computer (SMCI) là đơn vị dẫn đầu về công nghệ máy chủ AI, Rakesh kỳ vọng Dell sẽ hưởng lợi từ sự dịch chuyển đơn hàng từ đối thủ này.
- Năng lực hỗ trợ: Dell được đánh giá cao nhờ đội ngũ dịch vụ và hỗ trợ máy chủ AI lớn hơn gấp 10 lần và bảng cân đối kế toán vững chắc, hỗ trợ quy mô đơn hàng tiềm năng ước tính 85 tỷ USD trong năm tài chính 2025.
- Dự báo thị phần: Rakesh dự báo thị phần của Dell trong thị trường máy chủ AI sẽ tăng từ 19% (năm 2025) lên 25% (năm 2029), nhờ vào quy mô, bảng cân đối kế toán và chuỗi cung ứng phát triển tốt.
